خيارات فكس كلس

يوروموني - خيارات الفوركس تقترب من الاطلاق.

وقال ناريش ناجيا، كبير مسؤولي المخاطر في كلس، إن الخدمة ستكون مفتوحة لعدة أطراف مقابلة مركزية، وسوف تنطبق على مجموعة من المنتجات فكس، وأضاف: "بالإضافة إلى اتفاقنا مع له، ونحن نعمل مع يوريكس المقاصة على مشاركتها في الخدمة ". وفقا لنجيا، فإنه سيتم تقديم عدد من الفوائد المخاطر للمشاركين في الصناعة.

أخبار & أمب؛ أفكارا.

تواصل اعلامي.

للاستفسارات وسائل الإعلام وطلبات المقابلة، يرجى الاتصال ب:

خدمة تسوية كلس لمنتجات الفوركس المحجوزة.

أعلنت كلس، الشركة الرائدة في مجال خدمات الاستيطان لسوق العملات الأجنبية العالمية، اليوم أنها تعمل مع LCH. Clearnet، وهو مركز مقاصة عالمي متعدد الأصول، لتطوير خدمة لتسهيل تسوية الصرف الأجنبي المقاصة منتجات.

وتتسق الخدمة الجديدة مع الأهداف التي حددتها مجموعة العشرين لتعزيز إزالة المشتقات الموحدة. وسوف تكون مفتوحة لجميع الأطراف المقابلة المركزية (كبس) وتنطبق على مجموعة من منتجات الفوركس التي تم تطهيرها، بما في ذلك أوتك وخيارات الفوركس المتداولة في البورصة، وعقود الفوركس الآجلة، وعقود تبادل العملات. وستوفر هذه الخدمة تسوية متخصصة مقابل الدفع مقابل الحماية (بب) في جميع العملات المؤهلة لكلس وستعمل بشكل منفصل عن خدمة تسوية حماية الأصناف النباتية الرئيسية لشركة كلس. ويستقر كلس ما متوسطه 5 تريليون دولار في اليوم لأكبر المؤسسات المالية في العالم.

وستقدم الخدمة عددا من فوائد المخاطر للمشاركين في هذه الصناعة. وفي حالة فشل عضو المقاصة، فإن تقاضي الدفعات سيخفض بشكل كبير من حجم النقص المحتمل في السيولة لدى لجنة مشكلات الحاويات، مما يخفف من انقطاع السيولة النظامية. تم تصميم الخدمة للعمل على أساس كل شيء أو لا شيء التسوية، مما يقلل من المخاطر الناجمة عن تسوية جزئية أو غير كاملة. وستستفيد برامج مراقبة الحاويات التي تستخدم هذه الخدمة أيضا من خبرة كلس في رصد وتجهيز نشاط الدفع.

يقول ديفيد بوث، الرئيس التنفيذي لشركة كلس:

"هذا معلما هاما في التطوير المستمر والحفاظ على سوق الصرف الأجنبي العالمي. ونحن نتطلع إلى العمل في شراكة مع LCH. Clearnet، الذي هو في وضع مثالي لتطوير هذه الخدمة.

نحن نعمل مع مجتمع كب و أصحاب المصلحة في الصناعة الأخرى لتصميم ونموذج الطريقة الأكثر فعالية للتخفيف من مخاطر التسوية لمنتجات الفوركس التي تم تطهيرها. مخاطر التسديد هي واحدة من أهم المخاطر في العملات الأجنبية. وأولويتنا هي التخفيف من هذه المخاطر، مع زيادة الكفاءة التشغيلية من خلال التكنولوجيا والاتصال. "

غافن ويلز، الرئيس العالمي ل فوريكسكلير، في LCH. Clearnet، التعليقات:

"نحن سعداء للعمل مع كلس على هذه المبادرة. وما زلنا نشهد طلبا متزايدا من السوق لتصفية العملات الأجنبية، حيث أن الشركات حريصة على الاستفادة من الكفاءة الرأسمالية المرتبطة بها وتحسين إدارة المخاطر المرتبطة بالمقاصة. خدمة التسوية الجديدة كلس هي جزء لا يتجزأ من خططنا لتوسيع عرض خدماتنا من خلال إضافة المنتجات التي تنطوي على تسوية فكس المادية. "

يهدف كلس لإطلاق الخدمة الجديدة في عام 2018، رهنا بالموافقة التنظيمية.

أخبار & أمب؛ أفكارا.

تواصل اعلامي.

للاستفسارات وسائل الإعلام وطلبات المقابلة، يرجى الاتصال ب:

كلاروس التكنولوجيا المالية.

واحدة من الأسوأ المعروفة / أسوأ أسرار في أسواق أوتك هذه الأيام هي أن أكبر مراكز المقاصة تخطط لتصفية خيارات العملات الأجنبية.

تفاصيل هذا رقيقة جدا. له قدمت إعلانين على مر السنين فيما يتعلق خيارات المقاصة، وإذا كنت تبدو من الصعب بما فيه الكفاية على موقع سم، سوف تجد 1 النداء هنا على خططهم في هذا الفضاء.

لا يزال من الصعب العثور على أي تفاصيل. ولكن بالنسبة إلى التعليم الطبي المستمر، يبدو أن الخطة هي:

اليورو مقابل الدولار الأميركي، غبوسد، أوسجبي، أودوس، أوسشف، أوسكاد، و ورغب النمط الأوروبي النقدية استقر بعض الوقت في عام 2017.

هذا هو كل شيء يمكن للمرء أن جمع على الانترنت حول خيارات فكس المقاصة. لذلك فكرت أنا & [رسقوو]؛ د استكشاف البيانات ونرى ما يمكن أن تجد.

ما هو حجم السوق.

فلنبدأ بالنظر إلى ما تقوله بيانات حقوق السحب الخاصة في أميركا عن حجم هذا السوق.

اختيار 7 كسيبايرس المقترحة على مدى العام الماضي، وخيارات الفانيلا فقط، يمكننا أن نرى عدد التجارة الشهرية تصل إلى 31،700 في نوفمبر تشرين الثاني عام 2018. لأي واحد كسيباير، شهد الشهر نفسه ما يقرب من 11،000 خيارات اليورو مقابل الدولار الأميركي:

التهم التجارية من خيارات فانيليا فكس على حقوق السحب الخاصة لكل شهر (مارس 2018 وندش]؛ مارس 2017)

أنا أيضا سحبت البيانات الافتراضية من سدرفيو، وأخيرا، أراد الحصول على فكرة عن آجال استحقاق نموذجية:

التهم التجارية لخيارات الفانيلا الفوركس على حقوق السحب الخاصة حسب الاستحقاق (مارس 2018 وندش]؛ مارس 2017)

من كل هذا جمع البيانات، يمكننا استخلاص فكرة تقريبية للمقاييس الرئيسية لأزواج العملات السبعة التالية:

متوسط ​​حجم التجارة حوالي 30 مليون دولار أمريكي. ويتراوح هذا من أقل بقليل من 20 مليون دولار ل أودوس، وتصل إلى ما يقرب من 40 مليون دولار ل أوسجبي. يتم تداول ما يقرب من 1200 فانيلا فكس خيارات يوميا (في أمريكا، وذكرت إلى حقوق السحب الخاصة). حتى حوالي 36 مليار دولار أمريكي في اليوم الواحد. معظم النضج التجاري عادة هو خيار 1 شهر، ولكن الركائز القياسية من 1W، 2W، 2M و 3 M تبرز أيضا. لقد فوجئت قليلا لرؤية ما يقرب من 15،000 يوم واحد الخيارات المتداولة. وتفيد التقارير بأن ما يقرب من 35 في المائة من النشاط التجاري هو النشاط الموحد.

على السطح، وهذا يبدو مشجعا لخيارات المقاصة. السوق المحتملة من 1200 الصفقات في اليوم يقارن بشكل جيد مع ما يقرب من 2،000+ مسح الصفقات إيرد ينظر في حقوق السحب الخاصة في اليوم الواحد.

لاحظ أنه إذا قمت بتوسيع معاييري لتضمين جميع أزواج العملات، يبدو أن أوسمكسن لديه نفس النشاط تقريبا أودوس. أتساءل لماذا سم ترك مسن من أول تمريرة؟

المزيد من التحقق من صحة.

نحن بحاجة إلى القيام بعدد قليل من الشيكات أكثر معقولية عند تحجيم هذه السوق. أولا، سم تخطط فقط لمسح خيارات النمط الأوروبي. وثانيا، أنها تخطط فقط لمسح النقدية تسويتها. هذا الأخير هو مثير للاهتمام إلى حد ما كما كنت قد عملت في صناعة الخيارات فكس لمدة 10 عاما، ولا أعتقد أنني كنت من أي وقت مضى في حاجة إلى خيار تسوية النقدية يجري تداولها!

لذا فقد درست أسبوعا تعسفيا من البيانات (5،815 صفقة) عبر أزواج العملات السبعة هذه واكتشفت:

فقط 42 (& لوت؛ 1٪) & لدكو؛ آم & رديقو؛ وندش]؛ خيارات النمط الأمريكي. ومع ذلك كان هناك أيضا 56 الصفقات المسمى & لدكو؛ أس & رديقو ؛. لا يمكنني معرفة ما هو & لدكو؛ كما & رديقو؛ يعني & نداش؛ ربما خيار أسلوب برمودا أو الكناري؟ أو اختصار آخر عن النمط الأمريكي؟ وفي كلتا الحالتين، أنا مرتاح لأن الخيارات الأوروبية تمثل حصة الأسود.

99٪. يمكنني أن أجد فقط 12 الخيارات التي لها عملة التسوية. إذا كنت تثق في بيانات حقوق السحب الخاصة، فقد يعني ذلك أنه لم يتم تداول سوى 12 خيارا مستقرا نقدا.

لذا، وعلى الجانب المشرق، تمثل خيارات الفانيليا الأوروبية في الولايات المتحدة ما يقرب من 1200 صفقة يوميا. على الجانب الأسفل، فقط 1 أو 2 من هذه يبدو أن النقدية تسويتها. لقد تحققت مرة أخرى للتأكد من عدم وجود أزواج قابلة للتسليم (مثل اليورو مقابل الدولار الأميركي، أوسجبي الخ) التي تم الإبلاغ عنها باعتبارها خيارات غير قابلة للتسليم (ندو).

ضبط السيولة النقدية.

وبالتالي فإن السوق هو تقريبا تقريبا سوقا قابلة للتسليم. هذا المنطقي & نداش؛ كانت القضية التي طال أمدها مع تطهير الخيارات فكس كيفية التخفيف من مخاطر التسوية للتسليم. مجرد اتخاذ أي واحد من & لدكو؛ نموذجية & رديقو؛ ترادس & نداش؛ عندما يتعلق الأمر بالنضج، على بنك واحد تسليم 30 مليون دولار أمريكي وينتظر دفع 25 مليون يورو. وقد استخدمت المؤسسات الكبيرة في سوق العملات الأجنبية كلس للتعامل مع تسوية العملات الأجنبية منذ عام 2002، والتي من أبسط العبارات، يضمن أن تبادل المدفوعات يحدث في وقت واحد (بب) حتى لا تتعثر في انتظار 25 مليون يورو لتظهر. إذا كنت لا تستخدم كلس، فمن الصعب أن تشعر بالارتياح مع مخاطر التسوية المعنية.

ويبدو أن النهج سم تخطي مخاطر التسوية عن طريق تسوية النقدية، ويبدو أن له احتضان ذلك مع شركائها كلس.

أود أن أتفهم أن السوق المستهدفة سم لتصفية خيارات الفوركس هي للعملاء التي لا تستخدم بالضرورة كلس لتسوية لتبدأ.

يجب أن نعترف أيضا أنه في حين أن البيانات تخبرنا أن خيارات فكس النقدية تسويتها لا تتداول بنشاط، فإنه لا يعني أن جميع المشاركين اتخاذ مواقفهم حتى النضج. ومن المؤكد أن هناك ممارسة للشركات التي تغلق مناصب الخيارات قبل النضج، سواء كان العميل الذي يريد الاسترخاء، أو حتى تاجر الذي يريد التخفيف من خطر دبوس لها.

يتحدث عن خطر دبوس & نداش؛ ينبغي أن تكون التسوية النقدية قادرة على مساعدة الجميع على اكتساب اليقين. البرنامج التعليمي السريع على مخاطر بين & نداش؛ افترض أنك قد باعت خيار اتصال 1.1000 على اليورو مقابل الدولار الأميركي، و [لدقوو]؛ نيويورك قص & رديقو؛ وهذا يعني أن تنتهي في الساعة 10 صباحا بتوقيت شرق الولايات المتحدة. في 9:59 صباحا وتداول السوق عند 1.1000، تريد حقا أن تعرف إذا كان الطرف المقابل الخاص بك سوف يتم تسليم أم لا، كما كنت في حاجة لمعرفة موقفكم من أجل التحوط أو لا التحوط. إذا وجدت في 10:05 أنه أخذ التسليم والسوق هو الآن 1.1100، أنت فقط فقدت شخصية كبيرة.

النقطة هنا هي أن التسوية النقدية من المفترض أن تعطي اليقين الفوري لكل من لديه موقف بأن صفقاتهم قد انتهت أو تمارس.

على الجانب الآخر، نحن بحاجة إلى الاعتراف ثلاثة أشياء:

قد ترغب بعض الشركات بالفعل / تتطلب التسليم. ومن ثم فهي بحاجة إلى ثم تنفيذ تجارة العملات الأجنبية بعد انتهاء النقدية تسوية النقدية يتطلب تحديد السعر. مصطلح & لدكو؛ تحديد السعر & رديقو؛ لا تشارك عادة في عناوين الأخبار الإيجابية في هذه الأيام. وقد يكون من شأن املقابل املركزي أن يكون حلا جيدا لجميع الباعة اخليارين، حتى بالنسبة للخيارات املمكنة، حيث ستكون هناك نقطة اتصال واحدة) كب (للحصول على معلومات فورية عما إذا كان الطرف املقابل قد مارس أو ال.

فوائد هامش.

لذا فإن السوق يبدو كبيرا بما فيه الكفاية، ويمكن أن يكون لتسوية النقدية فوائدها الخاصة. بالتأكيد، يجب أن نتوقع أيضا بعض الفوائد من الهامش.

لنكن واضحا على الرغم من:

جميع خيارات أوتك فكس ثنائية اليوم المرحلة الأولى فقط من بنوك أومر تضطر إلى تبادل الهامش الأولي على خيارات الفوركس سيأتي عدد كبير من العملاء من عالم شبيه بالسمسرة حيث تكون خيارات الفوركس الخاصة بهم هامشية (جنبا إلى جنب مع النقد الأجنبي فكس وغيرها منتجات).

لذلك من الصعب القول إذا استخراج الخيارات من الترتيبات الموجودة ورميها في بيئة تطهير سيكون هامش المضافة أو الحد. كل ذلك يعتمد على نقطة البداية (الهامش أو غير الهامش) ومقدار تعويضات المحفظة التي تتمتع بها حاليا.

ولكن لا أستطيع مساعدة نفسي من رمي بعض الخيارات في آلة حاسبة سيم كتقدير تقريبي لمعرفة الأرقام التي قد نتحدث عنها. أنا حزم حتى 3 خيارات مختلفة، تنتشر بشكل فردي عبر 3 الأطراف المقابلة منفصلة. الخيارات هي:

30mm أوسد نوتيونال 1-مونث قريب من خيارات المال يدعو اليورو مقابل الدولار الأميركي، أوسجبي، و أوسكاد.

استدعاء سيم ميكروسرفيس مع ملف كريف يحتوي على الحساسيات ذات الصلة لهذه الصفقات:

أحصل على هامش سيم المطلوب لكل طرف مقابل:

جدير بالذكر أن الفروق في الهامش لكل خيار مماثل الحجم يفترض أن يعود إلى مستويات مختلفة من التقلب في كل زوج. يوروس 1M فول.

12٪، واخترت أوسكاد كما يحوم حول 7٪ فول.

إذا قمت الآن بتحديث كل هذه إلى طرف واحد (سم أو له)، يمكننا أن نرى انخفاضا كبيرا. مرة أخرى هذا هو هامش سيم، ربما لتوضيح ما يمكن أن نتوقع في الطرف العلوي في غرفة المقاصة:

لذلك، نذهب من 6.4 ملم + أوسد في الهامش إلى أقل من 4MM. بطبيعة الحال، هذا هو مثال بسيط بشكل رهيب، ونحن لدينا فقط 2 دولار المكالمات و 1 دولار وضع. ولكن يوضح كل من حجم هوامش خيارات الفوركس تحت سيم (ما يقرب من 7٪ من افتراضية ل 1M أتم)، فضلا عن سهولة خفض من مجرد وضع بيضك في سلة واحدة: الجواب للحد من هوامش يبدأ مع تقليل عدد الأطراف المقابلة .

وقد خططت شركة "إل إتش إل" لخيارات تداول العملات الأجنبية لبعض الوقت، ويدعي الموقع الإلكتروني لشركة "إم سي" أن عملية تصفية خيارات الفوركس ستحدث هذا العام. نظرة سريعة على البيانات يدل على أن السوق هو بالتأكيد كبيرة بما فيه الكفاية. ومع ذلك، قد نتساءل عن عدد الخيارات النقدية التي يتم تداولها في الوقت الحالي، وكذلك شهية السوق لتسوية خياراتها بدلا من تسليمها. وفي الوقت نفسه، نعترف بوجود بعض أوجه الكفاءة إذا كانت التسوية النقدية متاحة بسهولة أكبر.

الهامش من خيارات العملات الأجنبية غير واضح إلى حد ما في هذه اللحظة، كما لا سم أو له كشفت أي عينات على هذا. ومع ذلك، باستخدام هوامش سيم كتقدير، يمكننا أن نرى أن المبالغ كبيرة، وأنه في حين أن المقاصة قد لا يقلل من إم على أي تجارة الفردية (نحن لا نعرف)، يمكننا أن نقول على وجه التحديد أن انخفاض في عدد الأطراف المقابلة سوف يقلل بالتأكيد من تكاليف الهامش.

سنظل على رأس القصة حيث تتكشف خيارات التطهير على مدار العام.

ابق على اطلاع مع النشرة الإخبارية المجانية، اشترك هنا.

منصات فكس خيارات المقاصة أخيرا تقترب من الاطلاق.

يحظر النسخ والتوزيع دون إذن الناشر: تشونت @ وروموني.

بعد تسع سنوات من توقف فكسماركيتسباس عن العمل، يبدو أن 2017 ستكون السنة التي يعود فيها خيار خيارات فكس في النهاية إلى الجدول - كما يتم تعيين المقاصة الآجلة للدفع.

وقد عملت مجموعة سم و له / كلس على حلول تسوية خيارات الفوركس لبعض الوقت، وهذا الأخير كان من المتوقع أن تطلق في عام 2018.

ومع ذلك، يقول بادي بويل، الرئيس العالمي لشركة فوركسكلار ل له، أنه رهنا بالموافقات التنظيمية المعتادة، سيبدأ حل التسوية الخاص بتصفية خيارات العملات الأجنبية قبل نهاية هذا العام.

ناريش ناجيا، كلس.

وقال ناريش ناجيا، كبير مسؤولي المخاطر في كلس، إن الخدمة ستكون مفتوحة لعدة أطراف مقابلة مركزية، وسوف تنطبق على مجموعة من المنتجات فكس، وأضاف: "بالإضافة إلى اتفاقنا مع له، ونحن نعمل مع يوريكس المقاصة على مشاركتها في الخدمة ".

وفقا لنجيا، فإنه سيتم تقديم عدد من الفوائد المخاطر للمشاركين في الصناعة.

"في حال فشل عضو المقاصة، تقلل عملية الدفع بشكل كبير من حجم النقص المحتمل في السيولة لدى الطرف المقابل المركزي، مما يخفف من انقطاع السيولة النظامية".

"بالإضافة إلى ذلك، تم تصميم الخدمة للعمل على أساس كل شيء أو لا شيء التسوية، مما يقلل من المخاطر الناجمة عن تسوية جزئية أو غير كاملة".

وكانت مجموعة سم أكثر تحديدا فيما يتعلق بالأطر الزمنية، مع رئيس المنتجات العالمية من العملات الأجنبية بول هيوستن يؤكد أنها تتوقع أن تقدم خيارات فكس المقاصة بحلول سبتمبر، في انتظار الموافقة التنظيمية.

وسيكون النطاق الأولي هو خيارات تسوية العملات الأجنبية التي يتم تسويتها نقدا عبر سبعة أزواج من العملات: ور / أوسد؛ GBP / USD. USD / JPY. USD / CAD. USD / CHF. AUD / USD. و ور / غبب.

والتحدي هو أن المرافق تحتاج إلى أن توضع لإدارة المستوطنة وضمان تسليم العملة الأساسية، كما يوضح هيوستن.

"هذه التدابير يمكن أن تفرض تكاليف كبيرة على الأعضاء، وربما تقوض أي فوائد من الانتقال إلى المقاصة"، كما يقول. وأضاف: "سيتم تسوية سعر صرف أوتك فكس لتسوية هذه التكاليف وتتكامل مع 26 دفعة نقدية نقدية نقدمها بالفعل".

خطط فوركسكلار لتغطية مجموعة واسعة من غير قابلة للتسليم إلى الأمام (ندفس) في عام 2017.

وقال بويل: "أدى تنفيذ قواعد الهامش غير الملغاة في جميع أنحاء العالم إلى زيادة كبيرة في نشاط الأعضاء، حيث تم تخليص 2.4 تريليون دولار من القيمة الافتراضية من خلال الفوركس كلير في الربع الأول من عام 2017 - بما في ذلك سجل 929 مليار دولار في مارس".

"نحن نعمل على توسيع نطاق أزواج العملات في الجبهة الوطنية الديمقراطية التي نوضحها لإدراج بعض عملات مجموعة ال10 هذا العام، وتخضع مرة أخرى للموافقة التنظيمية".

نموذج تسوية متفق عليه لخيارات الفوركس يفتح الباب لتخليص منتجات الفوركس الأخرى حيث فوائد المعاوضة وتحسين الهامش منطقي، حيث أن كبس تبحث لتقديم خيارات فكس المقاصة سوف تحتاج أيضا لتكون قادرة على إدارة تحوطات دلتا العملات الأجنبية (الفوركس و فكس إلى الأمام)، يشير إلى ستيف فرينش، رئيس الاتصال والرسائل في تريانا.

وقال: "إن تصفية خيارات العملات الأجنبية ستكون بالتأكيد بمثابة مقدمة للصناعة لاستعراض إمكانية إزالة العديد من منتجات الفوركس".

في نوفمبر 2018، نشرت جمعية الأسواق المالية العالمية نتائج دراسة لمدة 12 شهرا في حجم المعاملات في سوق الخيارات أوتك فكس المستقرة فعليا لتحديد تحدي السيولة في نفس اليوم المرتبط بتطهير هذه السوق.

عجز السيولة.

وقدرت تقديرات غفما أن النقص في السيولة لدى كبس يجب أن يثبت أنها قادرة على إدارة يمكن أن تصل إلى 161 مليار دولار.

أوس سواب داتابوريتي بيانات خيارات الفانيليا لأزواج العملات السبعة المذكورة أعلاه تظهر أعداد التجارة الشهرية تصل إلى 31،700 في نوفمبر 2018.

وفقا لنائب الرئيس كلاروس تود سكاريكي، متوسط ​​حجم التجارة لكل من هذه الأزواج هو 30 مليون $ وعدد الصفقات في اليوم يعادل ما يقرب من 36 مليار $.

يقول: "نظرة سريعة على البيانات تظهر أن السوق بالتأكيد كبيرة بما فيه الكفاية". "قد نتساءل عن عدد الخيارات التي يتم تسويتها نقدا في الوقت الراهن، وكذلك شهية داخل السوق لتسوية النقدية خياراتها بدلا من التسليم.

"وفي الوقت نفسه، يمكن أن توجد بعض الكفاءة إذا كانت التسوية النقدية متاحة بسهولة أكبر. في حين أن المقاصة قد لا يقلل الهامش الأولي على أي تجارة فردية، يمكننا أن نقول على وجه اليقين أن خفض عدد الأطراف المقابلة سوف يقلل بالتأكيد من تكاليف الهامش ".

تعترف هيوستن بمجموعة سم بأنه نظرا لعدم وجود تفويض تنظيمي لمسح خيارات أوتك فكس، فإن المشاركة في هذه السوق ستكون طوعية، وسيتم تحفيز العملاء من خلال فوائد رأس المال والهامش، والتي يوافق عليها يمكن أن تزيد بشكل كبير عند مقارنتها مع طرف واحد.

يحذر جون فوليمير الرئيس التنفيذي لشركة R5 من أن حجم فرصة تصفية خيارات الفوركس سيعتمد على عوامل مثل الأزواج المدعومة.

كما أنه يعتمد على نوع العقود التي يدعمها الطرفان المركزيان ". "ثم تحتاج إلى إضافة في عوامل مثل التكلفة، وإزاحة الهامش وعما إذا كان وسطاء رئيس الوزراء سوف تكون قادرة على دعم هذه المبادرة."

مزيد من القراءة على يوروموني.

فكس: كلس خدمة المعاوضة وسعت لتغطية جميع العملات القابلة للتداول.

كلس و تريوبتيما توسيع عرض الضغط كما تمر الخدمة 1 تريليون دولار علامة.

الطريق الصاعد إلى الأمام للتخليص المركزي في الفوركس.

فكس: كلس لتقديم خدمة المعاوضة الدفع لغير الأعضاء باستخدام دفتر الأستاذ الموزعة.

فكس: كلس الخطوط العريضة لخطط التوسع.

أوتك يتحرك إلى الصرف؟ حقا.

الأكثر قراءة | FOREX.

الاقتصاد العالمي في عام 2018: الانتعاش والنمو والتحديات.

يوان التدويل: التغيير، والمحاذاة، والنضج.

سويفت غبي - الثورة في المدفوعات عبر الحدود هنا.

عالم جديد شجاع للدخل الثابت؟

الدروس المستفادة من ميفيد والتأثير الأوسع لل ميفيد إي.

مجلة.

المواد الموجودة على هذا الموقع هي للمؤسسات المالية والمستثمرين المحترفين ومستشاريهم المهنيين. هو للعلم فقط. يرجى قراءة الشروط والأحكام، سياسة الخصوصية وملفات تعريف الارتباط قبل استخدام هذا الموقع.

جميع المواد الخاضعة لقوانين حقوق الطبع والنشر الصارمة. © 2017 يوروموني المستثمر المؤسسي بلك.

7 - التسويات ذات الصلة الثابتة (كلس)

7.1 مقدمة.

إن التسوية المستمرة المرتبطة (كلس) هي مبادرة صناعية للقضاء على مخاطر التسوية في معاملات الصرف الأجنبي. ويتحقق ذلك باستخدام طريقة "الدفع مقابل الدفع"، التي تتيح تبادل قيم العملة في وقت واحد من خلال بنك كلس الدولي. ويعتمد مفهوم كلس على الصعيد العالمي بهدف الحد من المخاطر المترتبة على تسوية معاملات الصرف الأجنبي. قبل كلس، تم دفع كل جانب من التجارة بشكل منفصل. ومع أخذ الفروقات في منطقة زمنية بعين الاعتبار، زاد ذلك من احتمال تخلف أحد الأطراف عن السداد. كلس هو نظام في الوقت الحقيقي الذي يتيح تسوية في وقت واحد على الصعيد العالمي، بغض النظر عن المناطق الزمنية. كلس هو عملية مستمرة من:

تقديم تعليمات - تلقي مدفوعات بعملات محددة من تمويل العملاء - تسوية أزواج من التعليمات التي تلبي جميع تنفيذ المعايير - جعل الدفعات بعملات محددة.

التسوية نهائية وغير قابلة للإلغاء أو يتم إعادة الأموال في نفس اليوم.

تحصل البنوك المشاركة على معلومات التسوية الفورية التي تساعدها على إدارة السيولة بشكل أكثر كفاءة والحد من مخاطر االئتمان وإدخال الكفاءة التشغيلية.

أعضاء بنك كلس، المشار إليه باسم & # 8216؛ أعضاء التسوية & # 8217 ؛، تقديم الصفقات من خلال بنك كلس والتي بدورها سوف تتطابق مع الصفقات وتسوية نفسها عن طريق الخصم / اعتماد حساباتهم وفقا لتعليماتهم .

يشرح هذا الفصل الضمانات المطلوبة في أوراكل فليكسكوب لدعم مخطط كلس كمشارك طرف ثالث والتجهيز الذي ينطوي عليه تسوية هذه المعاملات فكس.

من أجل دعم كلس كمشارك طرف ثالث، يجب عليك:

الحفاظ على تفضيلات كلس لفرع الخاص بك السماح للعملاء لتسوية صفقاتهم عن طريق البنك كلس الحفاظ على قيود العملة للعملاء للمشاركة في الصفقات كلس الحفاظ على تفضيلات العملة لفرعك حصريا ل كلس إعداد تقويم الأعياد لبنك كلس تحديد المالية والمؤسسات التي تشارك في كلس ونوع الصلة مع بنك كلس، سواء كانت مباشرة أو غير مباشرة. تحديد تعليمات التسوية لعروض كلس الحفاظ على مجموعة تنبيه لحالة كلس محددة.

ويرد شرح مفصل للصيانة المذكورة أعلاه والتجهيز المتضمن في تسوية كلس لصفقات الصرف الأجنبي في الأقسام التالية من هذا الفصل.

7.2 تفضيلات كلس.

يحتوي هذا القسم على المواضيع التالية:

7.2.1 الحفاظ على تفضيلات كلس للفرع.

يمكنك تحديد تفضيلات كلس كجزء من الحفاظ على إرشادات المعالجة العامة لصفقات الفوركس التي تم الدخول إليها في الفرع الخاص بك. يمكنك استدعاء & # 8216؛ معلمات فرع إكسهانج فور إكسهانج & # 8217؛ الشاشة عن طريق كتابة & # 8216؛ FXDBRMNT & # 8217؛ في الحقل في الركن العلوي الأيسر من شريط أدوات التطبيق والنقر على زر السهم المجاور.

سيتم تعطيل رمز الفرع، جنبا إلى جنب مع اسم الفرع الذي يتم الاحتفاظ التفضيلات، إلى الشاشة.

حدد التاريخ الذي يجب أن تتم معالجة صفقات العملات الأجنبية في الفرع.

الخيارات هي:

يمكن عكس إدخالات إعادة التقييم في أي من طريقتين، وفقا للمواصفات الخاصة بك:

إعادة تقييم الحساب - في حالة تحديد هذا الخيار، يتم عكس إدخالات إعادة التقييم التي تم تمريرها أثناء عملية التخلص من الذخائر المتفجرة كجزء من عملية إعادة تقييم الحساب في يوم العمل التالي. يجب التأكد من تشغيل عملية إعادة تقييم الحساب قبل تشغيل عملية إعادة تقييم العقد. مستوى الصفقة - إذا اخترت انعكاس إعادة تقييم مستوى الصفقة، فإن عملية الطلب الأوكسجيني البيولوجي تعكس إدخالات إعادة تقييم العقد التي تم نشرها في اليوم السابق. يتم اإدراج بعس اإعادة التقييم وعكسها على مستوى العقود الفردية.

إعادة التقييم في المنتج.

بتحديد هذا المربع، يمكنك تمرير إدخال إعادة تقييم مجمعة على مستوى المنتج لجميع عقود العملات الأجنبية الآجلة بموجب هذا المنتج.

الرقم المرجعي للمستخدم في الرسائل.

استنادا إلى المواصفات التي تجريها هنا، يقوم النظام بتعيين رقم 20 (رقم مرجعي للمرسل والمرسل) لرسالة سويفت إلى رقم مرجع المستخدم أو رقم مرجع العقد.

حدد هذا المربع إذا كنت تريد من النظام تطبيق الرقم المرجعي للمستخدم للمرجع & # 8217؛ مرجع 20 من رسائل سويفت المرسلة.

إذا تركت المربع غير محدد، يطبق النظام الرقم المرجعي المخصص وفقا للتنسيق (أو المنطق) المحدد للمنتج الذي يستخدمه العقد.

تنطبق هذه الميزة فقط على رسائل سويفت المرسلة من قبل وزارة الخارجية إكسهانج مود & # 173؛ أول.

لديك لتحديد هذا الخيار لتحديد الفرع كمشارك كلس. وهذا سوف تمكنك من معالجة صفقات الفوركس دخلت في فرع الخاص بك عن طريق البنك كلس.

فقط بعد وضع علامة الفرع كمشارك كلس، سوف يسمح لك للحفاظ على تفضيلات كلس التالية:

هنا، عليك أن تختار رمز بيك للعميل الذي سيكون عضوا وسيط / تسوية من خلالها سيتم توجيه صفقات فكس الفرع الخاص بك إلى بنك كلس. سوف نظام التراسل من أوراكل فليكسكوب تحديد هذا العميل باعتباره المتلقي من مت 304 (تأكيد رسالة / نصيحة من طرف ثالث صفقة).

ويسري هذا إذا كان الطرف المقابل عضوا في سويفت. إذا حددت ذلك & # 8216؛ T-كوبي & # 8217؛ مطلوب، سوف ترسل وسائل الإعلام سويفت رسالة تأكيد كلس (MT300) إلى الطرف المقابل من الصفقة مع نسخة إلى عضو التسوية الخاصة بك. إذا تم الاحتفاظ بعناوين متعددة، فسيتم إرسال MT300 إلى الموقع، الذي يتم وضع علامة عليه كعنوان أساسي للطرف المقابل.

إذا لم يشترك الطرف الثالث في T-كوبي أو إذا كان الطرف المقابل ليس عضوا سويفت، فإن أوراكل فليكسكوب سيقوم تلقائيا بإنشاء الرسالة MT304 وتحديد بيك من عضو التسوية (حيث الفرع الخاص بك هو المشارك طرف ثالث) كما المتلقي من الرسالة. في مثل هذه الحالة، سيكون MT300 تأكيدا طبيعيا، والذي سيتم إرساله إلى الطرف المقابل إذا كان مشتركا سويفت.

إذا قمت بالتحقق من T - نسخ، فإن النظام يتضمن معرف تبس في رسالة MT300 لصفقات كلس ندف. ومع ذلك، لن يقوم النظام بإنشاء رسالة MT304 لنوع الرسالة FS_FMCONF.

تأكيد تلقائي عروض كلس.

يمكنك تحديد هذا الخيار لتمكين النظام تلقائيا من تأكيد صفقات كلس المعالجة في الفرع الخاص بك. في هذه الحالة، سيقوم النظام بتجاهل MT300 المستلمة من الطرف المقابل ووضع علامة على حالة التأكيد كما & # 8216؛ مؤكدة & # 8217؛.

للحصول على تفاصيل حول تفضيلات عامة أخرى، راجع & # 8216؛ الحفاظ على البيانات الخاصة إلى وحدة فكس & # 8217؛ الفصل من دليل المستخدم هذا.

7.2.2 السماح بعملة في داخل كلس.

عند إعداد تفاصيل العملة في & # 8216؛ تعريف العملة & # 8217؛ ، يمكنك السماح للعملة أن تكون متوافقة مع كلس عن طريق اختيار & # 8216؛ كلس العملة & # 8217؛ اختيار. صفقات الفوركس في عملة كلس فقط سوف تكون مؤهلة ليتم توجيهها من خلال بنك كلس.

وعلاوة على ذلك، من القائمة المتاحة للعملات كلس، يمكنك الحفاظ على قائمة & # 8216؛ يسمح & # 8217؛ أو & # 8216؛ غير مسموح به & # 8217؛ عملات لعميل محدد. ويرد شرح ذلك في القسم التالي.

راجع دليل مستخدم الخدمات الأساسية لمزيد من المعلومات حول الحفاظ على تفاصيل العملة في أوراكل فلسكيوب.

7.2.3 تحديد العميل كمشارك في نظام كلس والحفاظ على قيود العملة.

في وقت الحفاظ على تفاصيل العميل في & # 8216؛ صيانة معلومات العملاء & # 8217؛ الشاشة، يمكنك وضع علامة على العملاء كما & # 8216؛ كلس المشارك & # 8217؛. لاستدعاء هذه الشاشة، انقر فوق صيانة العملاء في متصفح التطبيق، حدد العملاء وانقر على مفصل تحت ذلك. يمكنك أيضا استدعاء هذه الشاشة عن طريق كتابة & # 8216؛ STDCIF & # 8217؛ في الحقل في الركن العلوي الأيسر من شريط أدوات التطبيق والنقر على زر السهم المجاور.

سيسمح لك بالقبض على قيود العملة فقط للعملاء الذين يشاركون في كلس. يمكنك الاحتفاظ بقائمة بالعملات المسموح بها أو غير المسموح بها لتداول كلس، في & # 8216؛ كلس كيرنسي ريستريكتيون & # 8217؛ شاشة. انقر على & # 8216؛ كلس ريستريكتيونس & # 8217؛ في & # 8216؛ صيانة معلومات العملاء & # 8217؛ شاشة لاستدعاء ذلك.

ومع ذلك، يجب عليك التأكد من أن الفرع الذي يعمل فيه العميل مؤهل أيضا لمعالجة صفقات كلس أي أنه ينبغي أيضا أن يكون الفرع كما هو مشار إليه كلس (راجع القسم بعنوان & # 8216؛ الحفاظ على تفضيلات كلس للفرع & # 8217؛ في هذا الفصل) قبل السماح لنفسه للعميل.

سيتم إدراج جميع العملات التي يسمح بها لتداول كلس على أنها العملات المتاحة. يمكنك تحديد قائمة بعملات كلس المسموح بها أو غير المسموح بها لعميل محدد. افتراضيا، كل عميل هو & # 8216؛ كلس المشارك & # 8217؛ سوف يسمح لها بالتداول في جميع العملات المتاحة كلس ما لم يذكر على وجه التحديد. فقط إذا كان العميل يسمح له التعامل في عملة كلس، صفقة معينة سوف تكون مؤهلة لتداول كلس.

7.2.4 الحفاظ على تفضيلات عملة كلس للفرع.

يمكنك الحفاظ على تفضيلات كلس حصريا للعملات التي يسمح لها بالمشاركة في التداول كلس. يمكنك استخدام & # 8216؛ كلس كيرنسي ديتايلز & # 8217؛ الشاشة المتوفرة في متصفح التطبيق لتحديد تفضيلات كلس.

يمكنك استدعاء & # 8216؛ كلس عملة الصيانة & # 8217؛ الشاشة عن طريق كتابة & # 8216؛ FSDCLSCD & # 8217؛ في الحقل في الركن العلوي الأيسر من شريط أدوات التطبيق والنقر على زر السهم المجاور.

يتم التقاط التفاصيل التالية هنا:

حدد العملة التي يجب الاحتفاظ بها تفاصيل كلس. يتم الاحتفاظ تفضيلات لفرع والعملة الجمع. ستعرض قائمة الخيارات فقط تلك العملات التي تم وضع علامة عليها ك # & # 8216؛ كلس كيرنسي & # 8217؛ في & # 8216؛ تعريف العملة & # 8217؛ شاشة.

7-2-4-1 تحديد زمن كلس كوتوف-تايم.

حدد التفاصيل التالية.

أيام قطع التجارة.

كما يفضل كلس، عليك أن تحافظ على أيام القطع التي ينبغي أن تكتمل صفقة كلس. على سبيل المثال، إذا كنت في 1 أبريل & # 8217؛ 08 (التاريخ الحالي) وكنت قد حافظت على 2 أيام كما في الفترة الفاصلة، لا ينبغي أن يكون تاريخ قيمة صفقة فكس أقل من 03 أبريل 2008، على افتراض أن 02 أبريل 2008 هو يوم عمل لكل من بنك كلس وعملة الصفقة. وإذا تمت التجارة بعد أيام الإقفال، سيعرض النظام رسالة تجاوزت تاريخ انقضاء المدة. إذا حددت & # 8216؛ موافق & # 8217؛ من أجل تجاوز، سيتم حفظ الصفقة كصفقة كلس. وإلا فإنه سيتم اعتبار صفقة غير كلس.

تجارة قطع ساعة.

تحديد وقت قطع التجارة في ساعات.

إذا قمت بإدخال صفقة الفوركس في تاريخ القطع التجاري (تاريخ النظام الحالي)، سيقوم النظام بفحص وقت القطع للعملة. وفي الموعد النهائي، ينبغي أن يتم الاتفاق في غضون فترة الوقف. الوقت هو فيما يتعلق المنطقة الزمنية فرع.

التجارة قطع دقيقة.

تحديد وقت قطع التجارة في دقائق.

إلغاء قطع أيام.

تحديد أيام قطع لإلغاء صفقة كلس.

يجب إلغاء صفقة كلس قبل تاريخ ووقت إلغاء الإلغاء.

إذا تم الإلغاء في تاريخ إلغاء الإلغاء (مساويا للتاريخ الحالي)، فإن النظام سيتحقق من أن وقت الإلغاء في تاريخ الوقف هو في غضون فترة التوقف التي يتم الاحتفاظ بها للعملة. الوقت هو فيما يتعلق المنطقة الزمنية فرع.

إذا تم الإلغاء بعد تاريخ / وقت إلغاء الإلغاء، سيقوم النظام بعرض رسالة تجاوز تفيد بأن تاريخ / وقت قطع الإلغاء قد مر. إذا حددت & # 8216؛ موافق & # 8217؛ فسيتم إلغاء الصفقة. إذا حددت & # 8216؛ إلغاء & # 8217؛ للتجاوز، لن يتم إلغاء الصفقة.

إلغاء قطع ساعة.

تحديد وقت قطع الإلغاء في ساعات.

إلغاء قطع دقيقة.

حدد وقت قطع الإلغاء بالدقائق.

أيام انتهاء إكمال التمويل.

هنا، لديك لالتقاط فترة قطع التمويل لصفقة. وسيضمن ذلك إتاحة الأموال قبل تاريخ تسوية الصفقة. سيتم استخدام هذه القيمة فقط لأغراض المعلومات. مرة أخرى، والوقت هو فيما يتعلق المنطقة الزمنية فرع.

ساعة الانتهاء من الإغلاق.

تحديد الوقت قطع في ساعات لجعل الأموال المتاحة.

انتهاء فترة انتهاء التمويل.

تحديد الوقت قطع في الدقيقة لجعل الأموال المتاحة.

7.2.5 تحديد قيم أودف.

يمكنك إقران القيم بجميع حقول تعريف المستخدم التي تم إنشاؤها وإرفاقها ب & # 8216؛ كلس كيرنسي ديتايلز & # 8217؛ شاشة.

يمكنك عرض قائمة الحقول المعرفة بواسطة المستخدم المرتبطة بهذه الشاشة بالنقر على & # 8216؛ فييلدز & # 8217؛ على & # 8216؛ كلس تفاصيل العملة & # 8217؛ شاشة.

يمكنك إدخال قيمة أودف المدرجة هنا في & # 8216؛ فالو & # 8217؛ عمود.

لمزيد من التفاصيل حول كيفية إنشاء حقول تعريف المستخدم، راجع الفصل & # 8216؛ إنشاء حقول مخصصة في أوراكل فلسكيوب & # 8217؛ في دليل مستخدم الحقول المعرفة من قبل المستخدم تحت النمطية.

7.2.6 الحفاظ على العطل لبنك كلس.

يمكنك الحفاظ على تقويم عطلة لبنك كلس من خلال & # 8216؛ كلس عطلة التقويم الصيانة & # 8217؛ شاشة.

يمكنك استدعاء & # 8216؛ كلس هوليداي كالندار مينتنانس & # 8217؛ الشاشة عن طريق كتابة & # 8216؛ FSDLCHOL & # 8217؛ في الحقل في الركن العلوي الأيسر من شريط أدوات التطبيق والنقر على زر السهم المجاور.

في وقت الحجز صفقة كلس، سيقوم النظام باستخدام التقويم عطلة كلس البنك للتحقق مما إذا كان تاريخ قيمة العقد يقع في عطلة. إذا كان تاريخ القيمة يقع في عطلة، لن يتم حفظ الصفقة كصفقة كلس. سيقوم النظام بمعالجته بصفته معاملة فكس عادية.

7.2.7 تحديد قيم أودف.

يمكنك إقران القيم بجميع حقول تعريف المستخدم التي تم إنشاؤها وإرفاقها بالرمز & # 8216؛ كلس بانك هوليداي كالندار مينتنانس & # 8217؛ شاشة.

يمكنك عرض قائمة الحقول المعرفة بواسطة المستخدم المرتبطة بهذه الشاشة بالنقر على & # 8216؛ فييلدز & # 8217؛ على & # 8216؛ كلس هوليداي كالندار مينتنانس & # 8217؛ شاشة.

يمكنك إدخال قيمة أودف المدرجة هنا في & # 8216؛ فالو & # 8217؛ عمود.

لمزيد من التفاصيل حول كيفية إنشاء حقول تعريف المستخدم، راجع الفصل & # 8216؛ إنشاء حقول مخصصة في أوراكل فلسكيوب & # 8217؛ في دليل مستخدم الحقول المعرفة من قبل المستخدم تحت النمطية.

7.2.8 الحفاظ على نوع المشاركين لعملاء كلس.

بعد تحديد عميل ليكون مشارك كلس، عليك أن تحدد نوع العلاقة بين العملاء / المؤسسات المالية مع بنك كلس. ويمكن القيام بذلك من خلال & # 8216؛ دليل كلس & # 8217؛ المتوفرة في متصفح التطبيق.

يمكنك استدعاء & # 8216؛ استمرار التسوية المصرفية دليل البنك الصيانة & # 8217؛ الشاشة عن طريق كتابة & # 8216؛ FSDBICDI & # 8217؛ في الحقل في الركن العلوي الأيسر من شريط أدوات التطبيق والنقر على زر السهم المجاور.

حدد التفاصيل التالية.

رمز تعريف البنك.

لديك لتحديد بيك من الحزب كلس لتحديد نوع المشارك. عند اختيار بيك، يتم عرض اسم العميل جنبا إلى جنب.

نوع مشارك كلس.

يمكنك تحديد طرف كلس باعتباره & # 8216؛ ديريكت & # 8217؛ أو & # 8216؛ غير مباشر & # 8217؛ مشارك. سيقوم النظام باستخدام نوع المشارك كمعيار لتحديد أهلية كلس لصفقة الفوركس. يمكن أن يكون نوع المشارك واحدا مما يلي:

الطرف الثالث & # 8211؛ إذا كان نوع المشارك هو & # 8216؛ طرف ثالث & # 8217؛، فسيطلب من العميل الاشتراك في بنك كلس عبر عضو التسوية. في هذا النوع، سوف يكون الحزب مرتبطا بشكل غير مباشر مع بنك كلس. عضو التسوية & # 8211؛ في هذا النوع، سيكون العميل مشاركا كلس مباشرة. كلس بانك & # 8211؛ سيحدد هذا العميل باعتباره & # 8216؛ كلس بانك & # 8217 ؛. سيتم الحفاظ على بيك لبنك كلس كما & # 8216؛ CLSBUS33 & # 8217 ؛.

كما ذكر أعلاه، إذا تم تعريف نوع المشارك بأنه & # 8216؛ طرف ثالث & # 8217؛، سيتم التعامل مع صفقات كلس عبر عضو تسوية. لديك لتحديد بيك من عضو التسوية في هذا المجال. سيتم عرض اسم العضو جنبا إلى جنب.

7.2.9 تحديد قيم أودف.

يمكنك إقران القيم بجميع حقول تعريف المستخدم التي تم إنشاؤها وإرفاقها بشاشة دليل كلس. يمكنك عرض قائمة الحقول المعرفة بواسطة المستخدم المرتبطة بهذه الشاشة بالنقر على & # 8216؛ فييلدز & # 8217؛ على & # 8216؛ دليل كلس & # 8217؛ شاشة.

يمكنك إدخال قيمة أودف المدرجة هنا في & # 8216؛ فالو & # 8217؛ عمود.

لمزيد من التفاصيل حول كيفية إنشاء حقول تعريف المستخدم، راجع الفصل & # 8216؛ إنشاء حقول مخصصة في أوراكل فلسكيوب & # 8217؛ في دليل مستخدم الحقول المعرفة من قبل المستخدم تحت النمطية.

7.2.9.1 تحميل معلومات الدليل كلس إلى أوراكل فلسكيوب.

يمكنك تحميل معلومات دليل كلس تلقائيا من مصدر خارجي إلى أوراكل فلسكيوب. سيتم ملء البيانات التي تم تحميلها في الدليل & # 8216؛ دليل كلس & # 8217 ؛. يمكنك تحديد تفاصيل التحميل في & # 8216؛ تحميل دليل كلس بانك & # 8217؛ شاشة استدعاء من متصفح التطبيق.

يمكنك استدعاء & # 8216؛ تحميل دليل البنوك & # 8217؛ الشاشة عن طريق كتابة & # 8216؛ FSDBICUP & # 8217؛ في الحقل في الركن العلوي الأيسر من شريط أدوات التطبيق والنقر على زر السهم المجاور.

تحديد مصدر التحميل والتاريخ.

يمكنك تحديد المصدر الذي تريد تحميل التفاصيل إلى أوراكل فلسكيوب من قائمة الخيارات المقدمة.

ويفترض أن مصدر التحميل يحتوي على تفاصيل جميع رموز بيك ذات الصلة. يجب أن تحتوي سجلات بيك التي يتم تحميلها على أوراكل فلسكيوب على العلامات التالية:

U - تشير إلى أنه ينبغي تحديث السجل D - مما يشير إلى أنه ينبغي حذف السجل N - مما يشير إلى سجل جديد.

سيتم تحديث عناوين بيك التي تغيرت بشكل مناسب. العناوين التي تحمل العلامة & # 8216؛ D & # 8217؛ سيتم حذفها تلقائيا. سيتم إنشاء سجلات بيك جديدة للسجلات التي تحمل العلامة & # 8216؛ N & # 8217 ؛.

يمكنك أيضا تحديد التاريخ الذي تم كتابة البيانات منه في جداول تحميل أوراكل فلسكيوب.

انقر على & # 8216؛ تحميل & # 8217؛ زر لبدء تحميل رموز بيك من المصدر المحدد. بعد اكتمال التحميل، يتم عرض التفاصيل التالية:

إجمالي عدد السجلات التي تمت معالجتها وعدد السجلات التي تم رفضها.

7.2.10 الحفاظ على تعليمات التسوية لعروض كلس.

يمكنك الحفاظ على تفضيلات التسوية للعميل في & # 8216؛ تعليمات التسوية الصيانة & # 8217؛ شاشة. يمكنك استدعاء & # 8216؛ تعليمات التسوية صيانة & # 8217؛ الشاشة عن طريق كتابة إسدينستن & # 8217؛ في الحقل في الركن العلوي الأيسر من شريط أدوات التطبيق والنقر على زر السهم المجاور.

لديك للحفاظ على تعليمات التسوية حصريا ل كلس الصفقات. لهذا، عليك أن تختار وحدة & # 8216؛ فس & # 8217؛ (فكس سيتليمنتس) والتي سوف تشير إلى أن التعليمات تنطبق على صفقات كلس وحدها.

بالنسبة إلى & # 8216؛ فس & # 8217؛ وحدة، سيقوم النظام بإجراء عمليات التحقق التالية:

الطرف المقابل هو من & # 8216؛ سيف & # 8217؛ اكتب.

الطرف المقابل هو عميل محدد يتم تحديده على أنه & # 8216؛ كلس المشارك & # 8217؛ (في شاشة & # 8216؛ صيانة معلومات العملاء & # 8217؛). لا يمكنك تحديد الطرف المقابل & # 8216؛ الكل & # 8217؛ في هذه الحالة.

العملة هي عملة معينة، وهي مؤهلة للمشاركة في صفقات كلس (يتم تعريف ذلك في شاشة & # 8216؛ تعريف العملة & # 8217؛). وبالإضافة إلى ذلك، ينبغي السماح بالعملة للطرف الآخر وفرع مشارك كلس. سيتم استخدام قيود كلس العملات التي يتم الاحتفاظ بها للعميل للتحقق من نفسه.

إذا اخترت منتجا محددا، يجب أن يكون بالضرورة & # 8216؛ فكس & # 8217؛ المنتج. وإلا، يجب أن يكون المنتج & # 8216؛ آل & # 8217 ؛.

يتم تحديد الفرع الذي تحدده على أنه & # 8216؛ كلس بارتيسيبانت & # 8217؛ (في & # 8216؛ فكس برانش باراميترز & # 8211؛ كلس بريفيرنسز & # 8217؛ سكرين). لن يتم تطبيق عملية التحقق هذه إذا حددت رمز الفرع ك & # 8216؛ آل & # 8217 ؛.

يتم الاحتفاظ بالأطراف المختلفة المعنية في & # 8216؛ دليل كلس & # 8217 ؛.

وصف تعليمات التسوية.

أدخل وصفا لتعليم التسوية.

رقم تسلسل التسوية.

يعرض النظام رقم تسلسل التسوية افتراضيا بنقرة أيقونة حفظ.

عند الحفاظ على تعليمات تسوية متعددة لنفس مجموعة المفاتيح، من المفيد الحصول على وصف تعليمات التسوية. يتم عرض وصف تعليمات التسوية التي تحددها هنا في قائمة القيم الخاصة بتفاصيل التسوية أثناء حجز العقد.

7.2.10.1 تحديد حسابات الدفع / الاستلام لعروض كلس.

تم الاحتفاظ بحسابات الخصم والائتمان للوحدة & # 8216؛ فس & # 8217؛ و & # 8216؛ كلس كيرنسي & # 8217؛ ستتم الإشارة إلى الجمع على أنه & # 8216؛ كونترول أكونتس & # 8217؛ وسيتم خصمها / خصمها عند تصفية صفقة كلس فكس. سيتم نشر المشاركات في حسابات التحكم على مستوى الصفقة الفردية. عند استلام دفع / دفع المشورة من عضو التسوية، يمكنك تمرير صافي الدخول إلى حساب التحكم ونشر آخر الساق إلى حساب ريال كلس نوسترو.

راجع دليل مستخدم المستوطنات لمزيد من المعلومات حول الحفاظ على تعليمات التسوية للعملاء.

7.2.11 الحفاظ على تفضيلات التنبيه لعروض كلس.

يمكنك الحفاظ على مجموعة تنبيه لحالة كلس محددة. سيتم إنشاء التنبيه لمجموعة مختارة من المستخدمين وحدهم. مجموعة & # 8216؛ كلس أليرت غروب & # 8217؛ يتم استخدام الشاشة لهذا الغرض.

يمكنك استدعاء & # 8216؛ كلس تنبيه المجموعة صيانة & # 8217؛ الشاشة عن طريق كتابة & # 8216؛ FSDALRTG & # 8217؛ في الحقل في الركن العلوي الأيسر من شريط أدوات التطبيق والنقر على زر السهم المجاور.

يتم تعريف مجموعة الإنذار لمزيج من فرع، وحدة، المنتج، العملة، و كلس الحالة. يجب أن تكون قيم الحقول كما يلي:

هذا التخلف عن الدفع إلى & # 8216؛ فس & # 8217؛ (مستوطنات الصرف الأجنبي).

حدد منتجا محددا أو آخر & # 8216؛ آل & # 8217 ؛.

حدد عملة معينة أو & # 8216؛ آل & # 8217؛

حالة كلس التي تتطلب التنبيه. وإذا تم تحديث حالة صفقة كلس أو صفقة مزعومة إلى حالة كلس المحفوظة في صيانة مجموعة زلزروب كلس أليرت، يولد النظام تنبيها للمستخدمين المحددين.

معرف المستخدم متاح.

من القائمة المتاحة من إدس المستخدم (القائمة سوف تحتوي فقط تلك إدس المستخدم، والتي فرع كلس المشارك هو فرع المنزل)، لديك لتحديد المستخدمين الذين لديهم لتلقي التنبيه عن أي صفقة التي هي مع الحالة المذكورة أعلاه . يمكنك اختيار المستخدمين الذين فرعهم الرئيسي هو فرع المشاركة كلس نفسها. سيتلقى المستخدمون المحددون تنبيهات بشأن الصفقات مع حالة كلس المحفوظة.

يجب أن تكون تركيبة المنتج والعملة كما يلي:

يمكنك استرداد التنبيهات من & # 8216؛ متصفح التنبيه غير المجهزة & # 8217؛ على أوراكل فلسكيوب.

من هذا المتصفح، يمكنك تحديد تنبيه يدويا ومعالجته. استخدم مربع الاختيار المجاور للتنبيه وانقر على & # 8216؛ المعالجة & # 8217؛ زر. لن يتم عرض السجلات التي تمت معالجتها على المتصفح بعد الآن.

7.2.12 تحديد قيم أودف.

يمكنك إقران القيم بجميع حقول تعريف المستخدم التي تم إنشاؤها وإرفاقها إلى & # 8216؛ كلس أليرت غروب & # 8217؛ شاشة. يمكنك عرض قائمة الحقول المعرفة بواسطة المستخدم المرتبطة بهذه الشاشة بالنقر على & # 8216؛ فييلدز & # 8217؛ زر على & # 8216؛ كلس تنبيه المجموعة & # 8217؛ شاشة.

يمكنك إدخال قيمة أودف المدرجة هنا في & # 8216؛ فالو & # 8217؛ عمود.

لمزيد من التفاصيل حول كيفية إنشاء حقول تعريف المستخدم، راجع الفصل & # 8216؛ إنشاء حقول مخصصة في أوراكل فلسكيوب & # 8217؛ في دليل مستخدم الحقول المعرفة من قبل المستخدم تحت النمطية.

7.2.12.1 عملية توليد الإنذار.

سيقوم النظام بفحص كلس ستاتوس بروزر لأي صفقات مع & # 8216؛ كلس ستاتوس & # 8217؛ كما تم الحفاظ عليها في & # 8216؛ كلس تنبيه المجموعة & # 8217؛ شاشة. إذا كانت حالة الصفقة المحددة هي & # 8216؛ ريسيندد & # 8217؛ أو & # 8216؛ أخفق & # 8217 ؛، فقط & # 8216؛ نشط & # 8217؛ يتعامل مع الوضع المحدد سيتم النظر فيها.

إذا تم العثور على أي صفقة، سيتم إدراج مرجع الصفقة وتفاصيل الحالة في جدول يتم التقاطه لعرضه على المجموعة المختارة من المستخدمين. سوف يتلقى المستخدمون التنبيه على شاشاتهم إذا تم تسجيل الدخول إلى أوراكل فلسكيوب.

7.3 صفقة كلس.

يحتوي هذا القسم على المواضيع التالية:

7.3.1 معالجة صفقة كلس.

يمكنك معالجة صفقة كلس في & # 8216؛ فكس كونتراكت & # 8217؛ شاشة. يمكنك استدعاء & # 8216؛ إدخال عقود الصرف الأجنبي & # 8217؛ الشاشة عن طريق كتابة & # 8216؛ FXDTRONL & # 8217؛ في الحقل في الركن العلوي الأيسر من شريط أدوات التطبيق والنقر على زر السهم المجاور.

سيتم تحديد أهلية كلس لصفقة الفوركس تلقائيا من قبل النظام. وعلاوة على ذلك، لديك أيضا خيار استبعاد صفقة مؤهلة كلس من مخطط كلس ومعالجتها باعتبارها صفقة غير كلس. يجب تحديد & # 8216؛ الاستبعاد من كلس & # 8217؛ الخيار للقيام بذلك.

7.3.2 التحقق من أهلية كلس لصفقة الفوركس.

سيقوم النظام تلقائيا بتعيين صفقة فكس كما & # 8216؛ كلس مؤهلة & # 8217؛ إذا كان العقد يفي بمعايير الأهلية المطلوبة. سيتم تنفيذ ثلاثة مستويات من الاختيار قبل تأهل عقد بصفقة كلس.

وترد أدناه معايير لكل مستوى:

7.3.2.1 عمليات التحقق من المستوى الأول.

سيضمن فحص المستوى الأول ما يلي:

يتم تعريف الفرع بأنه & # 8216؛ كلس بارتيسيبانت & # 8217 ؛. يتم تحديد العملات المباعة والمشترى على أنه & # 8216؛ عملات كلس & # 8217؛. يتم الاحتفاظ تفاصيل العملة كلس للفرع + اشترى العملات والفرع + تركيبات العملات المباعة. العميل من العقد هو كلس المشارك الذي يسمح للتعامل في كل من اشترى وبيع العملات كلس. يجب أن يكون تاريخ قيمة العقد يوم عمل لكلا العملتين وفقا لتقويم عطلة العملات وتقويم عطلة كلس بانك. & # 8216؛ الاستبعاد من كلس & # 8217؛ لم يتم تحديد الخيار للعقد.

سيتم تنفيذ عمليات التحقق التالية لتعليمات تسوية كلس:

الوحدة هي & # 8216؛ فس & # 8217 ؛. المنتج هو منتج فكس محدد. العملة هي & # 8216؛ كلس العملة & # 8217 ؛. الطرف المقابل هو & # 8216؛ كلس المشارك & # 8217 ؛.

في حالة فشل التحقق من المستوى الأول، لن يكون العقد مؤهلا لتتم معالجته كصفقة كلس وسيتم حفظه على أنه غير كلس (سيظل الخيار & # 8216؛ كلس مؤهل & # 8217؛ بدون تحديد). سيقوم النظام بمعالجة الصفقة مع وحدة و & # 8216؛ فكس & # 8217 ؛.

7.3.2.2 فحص المستوى الثاني.

سيتم إجراء فحص المستوى الثاني فقط إذا كان الاختيار المستوى الأول ناجحا.

تسويات أطراف التسوية ل & # 8216؛ تم البيع & # 8217؛ الجانب من الصفقة.

أثناء الفحص، سيقوم النظام بالتحقق مما يلي:

وكيل التسليم (الحقل 53) هو بيك من عضو التسوية كما هو مبين في & # 8216؛ فكس برانش باراميترز & # 8211؛ كلس بريفيرنسز & # 8217؛ شاشة. إذا كان نوع المشارك للطرف المقابل هو & # 8216؛ طرف ثالث & # 8217؛ أو إذا كان الطرف مشاركا في كلس ولكن لم يتم الاحتفاظ به في الدليل & # 8216؛ كلس ديركتوري & # 8217 ؛، فإن الوسيط (حقل 56) هو بيك من بنك كلس كما هو محفوظ في دليل كلس (لكلس بارتيسيبانت تايب & 8216؛ بنك كلس & # 8217؛). إذا كان الطرف المقابل هو عضو التسوية، فإن الوكيل المستلم (الحقل 57) هو بيك من بنك كلس كما هو محفوظ في الدليل & # 8216؛ دليل كلس & # 8217؛ (لكلس بارتيسيبانت تايب & # 8217؛ كلس بانك & # 8217؛). إذا كان الطرف المقابل هو & # 8216؛ طرف ثالث & # 8217؛ ثم يكون الوكيل المستلم هو بيك من عضو التسوية ل & # 8216؛ الطرف الثالث & # 8217؛ كما هو محفوظ في & # 8216؛ دليل كلس & # 8217 ؛. وسيکون الوسيط هو بنك الاستثمار المرکزي في بنك کلس. إذا كان الطرف المقابل هو & # 8216؛ كلس المشارك & # 8217؛ ولكن لم يتم الاحتفاظ بها في الدليل & # 8216؛ كلس ديركتوري & # 8217 ؛، فسيتم الاحتفاظ بالجهة المستلمة / الحساب مع المؤسسة في الدليل & # 8216؛ دليل كلس & # 8217 ؛. الوسيط هو بيك من بنك كلس.

تسويات الأطراف التسوية ل & # 8216؛ اشترى & # 8217؛ الجانب من الصفقة.

وسيجري النظام عمليات التحقق التالية:

وكيل التسليم (حقل 53) هو نفس الحقل 57 من & # 8216؛ تم بيع & # 8217؛ جانب. وسيط (حقل 56) هو بيك من بنك كلس كما هو مبين في & # 8216؛ دليل كلس & # 8217؛ (لكلس بارتيسيبانت تايب & # 8217؛ كلس بانك & # 8217؛). العامل المستلم (حقل 57) هو بيك من عضو التسوية كما هو محفوظ في & # 8216؛ فكس برانش باراميترز & # 8211؛ كلس بريفيرنسز & # 8217؛ شاشة.

إذا فشل التحقق من المستوى الثاني، سيقوم النظام بعرض رسالة الإفراط في ركوب كما & # 8220؛ & # 8216؛ لن يتم حفظ هذا كصفقة كلس. هل تريد المتابعة؟ & # 8221؛

إذا اخترت & # 8216؛ موافق & # 8217؛، فإن النظام المضي قدما في صفقة مع وحدة كما فكس. ولن يكون هناك أي إعادة تسوية في هذه الحالة. إذا كنت & # 8216؛ كانسيل & # 8217؛ على ركوب، لديك الخيار لإجراء التصحيحات المطلوبة وذلك لتلبية الاختيار المستوى الثاني.

عند الانتهاء بنجاح من الاختيار المستوى الثاني، سيتم وضع علامة على الصفقة كما & # 8216؛ كلس مؤهلة & # 8217؛.

الجداول التالية تسرد حقول التسوية، للصفقات بين الطرف الثالث (أوراكل فليكسكوب فرع) وأنواع مختلفة من الأطراف المقابلة:

التعامل بين الطرف الثالث ونوع الطرف المقابل & # 8216؛ عضو التسوية & # 8217؛

أنفسنا (طرف ثالث)

الطرف المقابل (عضو التسوية)

53 (وكيل التسليم)

CLSBUS33 (تم الحصول عليها من دليل كلس لكلس بارتيسيبانت تايب & # 8217؛ كلس بانك & # 8217 ؛.

57 (ريسيف & # 173؛ إنغ إدجنت)

بيك من عضو التسوية كما هو محفوظ في & # 8216؛ فكس برانش باراميترز & # 8211؛ كلس بريفيرنسز & # 8217؛ شاشة.

بيك من عضو التسوية كما هو محفوظ في & # 8216؛ فكس برانش باراميترز & # 8211؛ كلس بريفيرنسز & # 8217؛ شاشة.

التعامل بين الطرف الثالث ونوع الطرف المقابل & # 8216؛ الطرف الثالث & # 8217؛

أنفسنا (طرف ثالث)

الطرف المقابل (الطرف الثالث)

بيك من عضو التسوية.

بيك من عضو التسوية كما هو محفوظ في & # 8216؛ فكس فرع بارام & # 173؛ إيترس & # 8211؛ كلس بريفيرنسز & # 8217؛ شاشة.

بيك من عضو التسوية كما هو محفوظ في & # 8216؛ فكس فرع بارام & # 173؛ إيترس & # 8211؛ كلس بريفيرنسز & # 8217؛ شاشة.

بيك من عضو التسوية.

التعامل بين الطرف الثالث ونوع الطرف المقابل & # 8216؛ كلس بارتيسيبانت & # 8217؛ حيث لا يوجد طرف تسوية أو طرف ثالث.

أنفسنا (طرف ثالث)

الطرف المقابل (كلس المشارك)

بيك من عضو التسوية / طرف ثالث بيك.

بيك من عضو التسوية كما هو محفوظ في & # 8216؛ فكس برانش باراميترز & # 8211؛ كلس بريفيرنسز & # 8217؛ شاشة.

بيك من عضو التسوية كما هو محفوظ في & # 8216؛ فكس برانش باراميترز & # 8211؛ كلس بريفيرنسز & # 8217؛ شاشة.

بيك من عضو التسوية / طرف ثالث بيك.

7.3.2.3 التحقق من المستوى الثالث.

سيتم إجراء فحص المستوى الثالث فقط إذا كانت اختبارات الشيكات الأولى والثانية ناجحة. وكجزء من هذا الفحص، بالنسبة إلى الصفقات التي يتم القيام بها في تاريخ وقف التجارة، سيقوم النظام بالتحقق من أوقات الوقف التجاري المحددة لكل من العملات المشتراة والمباعة للصفقة، والنظر في وقت سابق من الاثنين، من الوقت للصفقة.

إذا لم يتم التحقق من المستوى الثالث، سيقوم النظام بعرض رسالة تجاوز كما & # 8220؛ قد انتهت فترة قطع ل كلس العملة & # 8221 ؛.

إذا حددت & # 8216؛ موافق & # 8217؛ وتجاهل الرسالة، سيتم حفظ الصفقة كصفقة كلس. وإلا، فإنه سيتم اعتبار صفقة غير كلس.

7.3.3 معالجة صفقة كلس كصفقة غير كلس.

يمكنك معالجة صفقة مؤهلة كلس كصفقة غير كلس عن طريق اختيار & # 8216؛ استبعاد من كلس & # 8217؛ في وقت الحصول على تفاصيل العقد في & # 8216؛ عقد فكس & # 8217؛ شاشة. في هذه الحالة، سيتم التعامل مع العقد على أنه عقد فكس عادي.

7.3.4 معالجة صفقة كلس.

للصفقات المؤهلة لكلس، حيث & # 8216؛ استبعاد من كلس & # 8217؛ لم يتم تحديد الخيار، سيقوم النظام بتنفيذ ما يلي كجزء من معالجة الصفقة:

The SGEN event (Settlement Message Generation) will be suppressed for CLS eligible deals. The Payment and Receive messages, the Debit and Credit advices will also be suppressed. The CLS deals will not form part of the ‘Netting Agreement’ and hence will be excluded from the FX netting process, both auto and manual. The accounting entries will be posted to the Control Accounts at the individual deal level. When you save the contract, the system will check whether the Settlement Accounts are ‘CLS Control Accounts’ (the Pay/Receive accounts maintained for the module ‘FS’). Settlement instructions with module ‘FS’ will be picked up selectively for the amount tags ‘SETBOTAMT’ (Bought Settlement Amount) and ‘SETSOLDAMT’ (Sold Settlement Amount). During amendment, if a CLS deal becomes a non-CLS deal, the system will display an error message. Amendment of CLS deals will be allowed only if the CLS Status is ‘Matched’ or ‘Un-matched’. In the case of New, Amend and Reverse operations, the CLS Status will be updated as ‘Un-matched’.

The system liquidates both matched and unmatched CLS deals on the value date.

7.3.4.1 Processing uploaded deals.

In the case of uploaded contracts, if the first level check fails, the deal will get uploaded as a Non-CLS deal. If the second and third level checks fail, the upload also fails and an error message will be displayed to notify the same. Upload of CLS deals will happen successfully if all the three levels of checks are satisfied.

7.3.5 Message Generation for CLS deals.

If you have maintained multiple FX Confirmation Message types for the ‘SWIFT’ Media across different locations for a customer (in the ‘Customer Address: Detailed’ screen), the T-Copy will be sent to the ‘Primary Address’ of the counterparty.

However, this option is available only for the message type ‘FX_CONFIRMN’.

Refer the chapter titled ‘Maintaining Addresses for a Customer’ in the Messaging Systems User Manual for more details.

7.3.5.1 Generation of the FS Confirmation Message for CLS deals (MT304)

The MT 304 will be generated automatically upon authorization of an FX deal if the following conditions are satisfied:

The deal is CLS Eligible and the ‘Exclude From CLS’ option is not checked for the deal. You have not maintained the SWIFT primary address for the counterparty with message type as ‘FX CONFIRMN’, OR The ‘T-Copy Required’ option is not selected at the branch level.

If the above conditions are satisfied, MT 304 will be generated in addition to MT 300 (FX Confirmation Message). Depending upon the operation performed, whether you have captured a new deal, amended an existing deal or cancelled a deal, one of the following MT304 Message Types will be generated.

FS_FMCONF_NEW – For a new deal FS_FMCONF_AMND – When a deal is amended FS_FMCONF_CANC – On cancellation of a deal.

If you have not maintained a primary address for the counterparty, the message will be put into repair.

The following table lists the fields that are different between MT300 and MT304. It also identifies the fields that are mandatory for MT304.

Mandatory if 94A exists.

Field not allowed.

Optional (Broker Id)

Field not allowed.

<Same as 24D + 88A of MT300>

Field not allowed.

Mandatory as 'Deliv­ery Agent'

Same as field 57 of Sold Side.

The ‘Receiver’ of MT304 will be the BIC of the ‘Settlement Member’ defined for your branch which is a CLS participant of the ‘Third Party’ اكتب. MT304 will be always sent to this Settlement Member. MT300 will always be sent to your counterparty.

The processing workflow is explained in the annexure provided at the end of this chapter.